Graines oléagineuses, huiles et tourteaux^1/

Prédominance de prix très solides dans tout le secteur des graines oléagineuses

Pendant la campagne de commercialisation en cours (octobre 2003-septembre 2004), les prix dans le secteur des graines oléagineuses sont fortement influencés par les pénuries des approvisionnements en soja et un ralentissement de la croissance de la production d’huile de palme. Au mois d’avril 2004, les indices FAO des prix mensuels des tourteaux et des farines ainsi que des huiles et des matières grasses avaient nettement augmenté, atteignant des niveaux jamais enregistrés depuis, respectivement, 1980 et 1998.

Les cours du soja ont commencé à monter en août 2003, atteignant en mars 2004 leur niveau le plus élevé en 15 ans, alors qu’il était devenu évident qu’un déclin imprévu de la production de soja coïnciderait avec un accroissement non négligeable de la demande mondiale. Le durcissement du marché du soja a fait considérablement augmenter les prix d’autres graines oléagineuses, de la farine de soja et d’autres farines. En ce qui concerne les huiles et les matières grasses, le ralentissement de la croissance de la production d’huile de palme cette année – qui fait l’objet des plus grands échanges mondiaux - a fortement contribué au renforcement des prix. Dans l’ensemble, selon les prévisions actuelles en matière d’offre et de demande, la hausse des productions totales d’huiles et de matières grasses ainsi que de farines de la campagne en cours feront baisser les stocks et les ratios stocks/utilisation, qui atteindront des niveaux critiques.

Alors que la campagne entamera bientôt son dernier trimestre, les prix seront de plus en plus influencés par les nouveaux semis (2004/05) et les conditions météorologiques connexes dans les pays de l’hémisphère nord. De toute évidence, les cours élevés actuels des graines oléagineuses encouragent les agriculteurs à accroître les semis et autres investissements connexes. D’après les premiers rapports de semis, les perspectives relatives aux nouvelles cultures seraient favorables en ce qui concerne le soja, le colza et, selon toute vraisemblance, pour les arachides également – à supposer que le climat reste propice et que l’incidence des ravageurs soit faible. Si tel était le cas, une expansion de la production de graines oléagineuses en 2004/05 pourrait limiter, voire stopper, la tendance à la hausse des prix dans le domaine des graines oléagineuses

Cours internationaux des produits dérivés des oléagineux

La hausse de la production mondiale de graines oléagineuses devrait être plus faible que prévue par suite d’une réduction des rendements du soja

La production totale de graines oléagineuses devrait légèrement augmenter en 2003/04. Les récoltes touchant à leur fin dans l’hémisphère sud, il devient de plus en plus évident que la production mondiale de graines oléagineuses augmentera moins que prévu initialement. À la suite de conditions météorologiques défavorables et de maladies qui ont réduit de près de 13 millions de tonnes la production de soja prévue aux États-Unis, des pertes agricoles d’ampleur similaire ont été signalées par les pays producteurs de soja en Amérique du Sud, une nouvelle fois dues aux ravageurs et à un climat peu propice. Une production de soja moins élevée que prévue a aussi été enregistrée en Chine et au Canada. L’Inde est la principale exception, avec une récolte record. Dans l’ensemble, la production mondiale de soja devrait, selon les estimations, désormais chuter de près de 4 pour cent par rapport à la campagne précédente, malgré une augmentation considérable de la superficie récoltée. La production totale de graines oléagineuses devrait toutefois progresser de 2 pour cent environ en raison de hausses non négligeables de la production d’autres graines oléagineuses, notamment, colza, arachides et tournesol.

Production mondiale d’huiles et de farines: poursuite garantie de la croissance2/

Malgré l’insuffisance de la production de soja, la production mondiale d’huiles et de matières grasses devrait progresser de 3 pour cent et légèrement dépasser les taux de croissance des dernières années. Cette expansion est favorisée par la disponibilité accrue de graines oléagineuses à haut rendement s’agissant, notamment, du colza, mais aussi du tournesol et des arachides, qui compense la stagnation, voire le léger déclin de la production mondiale d’huile de soja et le ralentissement marqué de la croissance de la production d’huile de palme. En ce qui concerne les approvisionnements mondiaux en huiles et matières grasses (c’est-à-dire, stocks de clôture de 2002/03 plus production de 2003/04), on s’attend toutefois à une hausse moins marquée en raison des niveaux très bas des stocks d’ouverture de la campagne en cours.

Pour ce qui est des farines et des tourteaux, la production mondiale et les disponibilités totales de la campagne en cours (exprimées en équivalent protéines) devraient progresser de 3 pour cent environ. Par rapport aux années précédentes, cette hausse se produira essentiellement dans le secteur des farines autres que la farine de soja.

Production mondiale des principales graines oléagineuses

L’accroissement de l’utilisation mondiale des huiles et des farines se poursuit

En 2003/04, l’utilisation mondiale d’huiles et de matières grasses devrait augmenter de 3 pour cent. La croissance de la consommation sera imputable au renforcement de la demande dans les pays en développement, témoignant d’une croissance économique soutenue et de la stabilité des croissances démographiques. Les marchés asiatiques, et dans une moindre mesure, ceux d’Afrique du Nord restent, relativement parlant, les plus dynamiques. Il convient de noter en particulier l’augmentation prévue de la consommation en Inde et en Chine. Par rapport aux dernières années, les deux huiles les plus consommées et dont la croissance est la plus rapide, à savoir l’huile de soja et l’huile de palme, ne représenteront qu’une petite part de l’accroissement général.

Oléagineux et produits dérivés: disponibilités, échanges commerciaux et utilisation à l’échelon mondial

L’utilisation totale de farines et de tourteaux devrait augmenter de 3 à 4 pour cent environ. La campagne en cours se caractérise par une augmentation inférieure à la moyenne de la consommation de farine de soja qui sera probablement compensée par une utilisation accrue d’autres farines. Près des trois quarts de la hausse de la consommation mondiale devraient être le fait des pays en développement, en raison surtout d'une augmentation de la demande en Asie du Sud et du Sud-Est (Inde et Chine notamment), de toute évidence les marchés les plus dynamiques pour les farines d’oléagineux. La récente flambée de grippe aviaire en Asie et dans d’autres régions semble n’avoir que temporairement affecté la demande régionale et mondiale en farines d’oléagineux. Dans l'UE^3/, premier consommateur mondial de farines d'oléagineux, une augmentation est prévue en raison de la réduction des disponibilités en céréales fourragères et en fourrage au niveau national, tandis qu’aux États-Unis, la consommation de farine d'oléagineux devrait rester inchangée en raison de la réduction marquée des approvisionnements en farine de soja et de la stagnation de la production animale.

Les stocks mondiaux d’huiles et de farines atteignent des niveaux très bas

D'après les projections actuelles, les stocks mondiaux d' huiles et de matières grasses devraient encore diminuer par rapport aux niveaux inférieurs à la moyenne de la dernière campagne, en raison d’une contraction de l’offre en ce qui concerne les deux huiles principales, l’huile de soja et l’huile de palme. Au lieu d’être reconstitués, les stocks mondiaux devraient de nouveau baisser, l’utilisation mondiale devant dépasser la production pour la troisième campagne consécutive. Par conséquent, le ratio stocks/utilisation devrait continuer de diminuer, pour atteindre un niveau minimum sans précédent qui exercera une pression à la hausse considérable sur les cours. Les stocks mondiaux de farines et de tourteaux devraient continuer de reculer en dessous des niveaux minimums des deux dernières campagnes. La réduction prévue s’explique essentiellement par une utilisation de 20 pour cent des stocks de farine de soja. Le ratio stocks mondiaux/utilisation en ce qui concerne les farines devrait continuer de se dégrader, ce qui explique la flambée actuelle des cours internationaux des farines.

Ralentissement de la croissance des échanges commerciaux d’huiles mais accroissement soutenu des exportations de farines

L’expansion des échanges mondiaux d’ huiles et de matières grasses (y compris les huiles contenues dans les graines) devrait être nettement inférieure en 2003/04 à celle de la campagne précédente en raison de la réduction des volumes exportables de soja et d'huile de soja aux États-Unis ainsi que d’une hausse significative des exportations de ces produits en provenance d’Amérique du Sud et d’exportations d’huile de palme beaucoup moins dynamiques. L’accroissement des exportations d’huile de colza du Canada et de l’Australie ne compensera que partiellement le ralentissement des échanges de soja et d’huile de palme. Pour ce qui est des importations, la forte hausse des achats d’huiles et de matières grasses de la campagne précédente, effectués par de grands pays importateurs, notamment la Chine et l’Inde, ne se répètera probablement pas, ces pays ayant engrangé des récoltes meilleures, voire parfois même record pendant 2003/04. En Inde, le volume de graines oléagineuses disponible pour le broyage au niveau national aurait, selon les estimations, grimpé de 40 pour cent, et par conséquent, les achats à l'étranger devraient rester inférieurs à 5 millions de tonnes, soit 12 pour cent de moins que le volume des achats de la campagne précédente. Les importations de la Chine devraient, selon les prévisions actuelles, croître de 10 pour cent, ce qui est en dessous de la moyenne, et éventuellement dépasser 10 millions de tonnes, ce qui permettrait de couvrir quelque 45 pour cent des besoins intérieurs. Dans l’ensemble, l’Inde et la Chine maintiennent la position qu’ils occupent depuis peu en tant que principaux intervenants sur le marché mondial des graines oléagineuses et produits dérivés. Les achats de l’UE, autre grand importateur, ne devraient augmenter que légèrement pendant la campagne en cours.

La croissance des échanges mondiaux de farines et de tourteaux (y compris la farine contenue dans les graines) devrait se poursuivre à un taux moyen de 6 à 7 pour cent. Il est prévu une chute sans précédent des exportations de soja et de farines des États-Unis, à cause de l’insuffisance de la production intérieure et du faible niveau des stocks qui ont gravement compromis les possibilités d'exportation. Le Brésil et l’Argentine devraient plus que compenser cette pénurie en augmentant leurs volumes d’exportation de soja et de farines d’environ 10 pour cent chacun. L’accroissement des échanges de farines autres que la farine de soja devrait aussi apporter un soutien supplémentaire. En Asie, l’Inde est particulièrement bien placée pour augmenter ses exportations de farines pendant la campagne en cours. Avec un volume record estimé à 4,1 millions de tonnes, ce pays devrait être une source importante d’approvisionnement en farines pour les importateurs d’Asie. Bien que l’Asie du Sud-Est reste l’une des principales régions importatrices de farines, la croissance des importations devrait ralentir dans certaines parties de la région, par exemple en Chine, où l’industrie du broyage pourra tirer parti des stocks d’ouverture abondants et d’une bonne récolte intérieure. En revanche, on observe une hausse significative de la demande d’importation dans l’UE.

1.  La quasi-totalité des oléagineux récoltés dans le monde est broyée en vue de l’obtention d’huiles et de matières grasses destinées à la consommation humaine ou à des utilisations industrielles, de même que de tourteaux et farines, ingrédients entrant dans la composition d’aliments pour animaux. L’analyse de l’état du marché porte donc moins sur les graines d’oléagineux que sur les huiles et graisses de même que les tourteaux et farines. C’est ainsi que les données de production pour les huiles (tourteaux) obtenues à partir de graines d’oléagineux correspondent à l’équivalent huile (tourteaux) de la production actuelle des graines d’oléagineux utilisés, tandis que les données sur les échanges et les stocks d’huiles (tourteaux) correspondent à la somme des échanges et des stocks d’huiles et de tourteaux et à l’équivalent en huile (tourteaux) des échanges et des stocks de graines d’oléagineux.

2.  La présente section analyse l’évolution prévue de la production d’huiles et de farines de toutes origines, lesquelles, outre les produits dérivés des cultures oléagineuses décrites dans la section précédente, comprennent l'huile de palme, les huiles et les farines d'origine marine ainsi que les matières grasses animales.

3. Dans la présente section du rapport, on entend par Union européenne les 15 pays membres de l’Union. Dans les prochains rapports, des données applicables aux 25 pays membres de l’UE élargie concernant les graines oléagineuses, les huiles et les farines d’oléagineux seront présentées.